Formel: Definition: Das kurzfriste Fremdkapital beinhaltet Verbindlichkeiten aus Lieferung und Leistung, sonstige Verbindlichkeiten, Kredite und Darlehen mit einer Laufzeit < 1 Jahr sowie kurzfristige Rückstellungen. Kapitalgesellschaften ordnen manchmal auch den Bilanzgewinn den kurzfristigen Verbindlichkeiten zu, wenn dieser an die Aktionäre ausgeschüttet werden soll. Das mittelfristige Fremdkapital ist durch Verbindlichkeiten mit einer Laufzeit zwischen einem und fünf Jahren definiert. Bedeutung: Die Liquidität 3. Grades gibt an, zu welchem Anteil das kurz- und mittelfristige Fremdkapital durch das Umlaufvermögen gedeckt ist. Eine Liquidität 3. Grades in Höhe von 80% sagt aus, dass lediglich 80% der kurz- und mittelfristigen Verbindlichkeiten durch das Umlaufvermögen gedeckt sind. Ein Teil des langfristigen Anlagevermögens ist somit kurzfristig finanziert. Als Faustregel gilt, dass die Liquidität 3. Grades 200% übersteigen sollte. Ein Wert unter 100% gilt als existenzbedrohend. Die Liquidität 3.
000 IV Kassenbestand, Guthaben bei Kreditunternehmen, Schecks 35. 500 Kassenbestand 500 Guthaben Bank I 35. 000 C Rechnungsabgrenzungsposten 2. 500 322. 000 322. 000 Flüssige Mittel: 35. 500 € kurzfristige Forderungen: 12. 000 € Wertpapiere des Umlaufvermögens: 10. 000 € Kurzfristige Verbindlichkeiten: 53. 500 € Liquidität 2. Grades = (35. 500€ + 12. 000 € + 10. 000 €) / 53. 500 € = 1, 07 Damit erreicht die Gärtnerei einen nahezu optimalen Wert für die Liquidität 2. Grades. Der Richtwert von 100 Prozent wird fast eingehalten, alle kurzfristig fälligen Verpflichtungen können durch die vorhandenen finanziellen Mittel bezahlt werden. Welche Möglichkeiten gibt es, die Liquidität 2. Grades zu beeinflussen? Als Unternehmer solltest du daran denken, dass die Jahresbilanz nur eine Momentaufnahme ist – sie bildet die Zahlen zum Bilanzstichtag ab. Alle betriebswirtschaftlichen Kennzahlen, die auf dieser Grundlage im Controlling oder im Rating der kreditfinanzierenden Bank ermittelt werden, kannst du gezielt und ganz legal beeinflussen – auch, um den Richtwert für den Liquiditätsgrad 2 zu erreichen: Halte deine Vorräte gering, kaufe neue erst nach dem Bilanzstichtag.
Diese Kennzahlen sind daher auch ein Kernstück der Bewertung von Unternehmen durch die Bilanzanalysten der Kreditinstitute. Mit anderen Worten – sie gehören zum Ratingprozess und fließen in Kreditentscheidungen ein. Als Richtwert für die Liquidität 2. Grades gilt 100% bzw. der Quotient 1 – das heißt, dass alle kurzfristigen Verbindlichkeiten durch kurzfristiges Vermögen finanziert werden sollte. In der Bankenpraxis wird diese Empfehlung auch als "Bankers Rule" bezeichnet. Es herrscht eine Fristenkongruenz – kurzfristige Verbindlichkeiten werden durch kurzfristiges Vermögen gedeckt. Welche Einzelposten der Bilanz werden bei der Liquidität 2. Grades berücksichtigt? Willst du die Liquidität 2. Grades berechnen, so benötigst du diese Werte aus der Bilanz: Flüssige Mittel: Kassenbestand Bankguthaben noch nicht eingelöste bzw. gutgeschriebene Schecks Kurzfristige Forderungen: Forderungen aus Lieferungen und Leistungen Forderungen aus Steuern Sonstige Vermögensgegenstände, die kurzfristig liquide sind Wertpapiere des Umlaufvermögens: jederzeit handelbare Aktien, Anleihen, etc.
Kommt ein Unternehmen in die Situation, dass Zahlungsmittel fehlen, kann es wichtigen Verpflichtungen nicht mehr nachkommen. In Folge dessen wird meist die Kreditlinie überzogen, Skontomöglichkeiten können nicht ausgeschöpft, die Umsatzsteuer nicht abgeführt und Gehälter nicht mehr pünktlich gezahlt werden. Des Weiteren müssen alle Vermögensgegenstände veräußert werden. Dies hat allerdings zur Folge, dass die Bonität eines Unternehmens immer weiter fällt, welche wiederum die künftige Zahlungsfähigkeit des Unternehmens weiter gefährdet. Diese Abwärtsspirale an Ereignissen endet für die meisten Unternehmen in der endgültigen Zahlungsunfähigkeit. Welche Folgen kann eine zu hohe Liquidität haben? Auch der Besitz zu vieler Zahlungsmittel kann einige Probleme für Unternehmen mit sich bringen. Zwar sind diese keinesfalls so schwerwiegend wie bei fehlenden Zahlungsmitteln, dennoch sollten sie nicht außer Acht gelassen werden. Hat ein Unternehmen aufgrund hoher Rücklagen Zahlungsmittel im Überfluss und tätigt keinerlei Investitionen, kann dies zu Rentabilitätseinbußen führen.
Alle Angaben beziehen sich hierbei auf die Währungseinheit Euro.